Инфляция и дефляция причины, функции, виды и последствия

Но существует и обратное явление – дефляция, при которой цены падают. Уровень инфляции измеряется специальным экономическим показателем, который называется «индекс потребительских цен». Хотя на первых порах падение цен может показаться ободряющим признаком, дефляция быстро распространяется на всю экономику и может превратить хорошую ситуацию в очень плохую — от временного экономического спада до затяжной депрессии. Самый простой способ сохранения денег – покупка валюты сильной развитой экономики. Также можно вложить деньги в драгоценные металлы, но только при условии, что вложение будет долгосрочным, и в ближайшее время средства не понадобятся. Связано это с тем, что курс металлов тоже подвержен колебаниям на рынках, хоть и не так сильно, как валютный.

Индекс потребительских цен рассчитывается на основе статистических данных об уровне цен на определенное количество товаров и услуг, так называемой потребительской корзины. Корзина не содержит все товары или услуги в стране, но она дает достаточно полное представление как о типах товаров, так и об их количестве, которые обычно потребляют домохозяйства. В России, как и в целом в странах с формирующимися рынками, характерной чертой потребительской корзины является достаточно высокая доля в ней продовольственных товаров (в 2014 г. — 36,5%). В значительной степени колебания инфляции на рынке продовольствия определяется изменениями объемов предложения, в первую очередь — урожая сельскохозяйственных культур в нашей стране и в мире, который существенно зависит от погодных условий. Поскольку доля продовольственных товаров в потребительской корзине высока, колебания цен на них могут оказывать значительное влияние на инфляцию в целом.

1. В условиях быстро обновляющегося ассортимента производимых благ спрос постоянно переключается с традиционных товаров на новые престижные товары, повышая их цены.
2. Большое влияние на процесс оказывает разность между доходами потребителей за различные периоды времени.
3. Для защиты от инфляции лучше всего подходят ОФЗ-ИН — гособлигации, номинал которых индексируется на инфляцию, плюс по ним выплачивается фиксированная ставка купона в размере 2,5% годовых, считает главный аналитик ПСБ Дмитрий Монастыршин.
4. Инвесторам, которым доступны покупки иностранных ценных бумаг , Егор Сусин напомнил, что долларовые TIPS (облигации с защитой от инфляции) дают премию 1,5–1,6% к инфляции в США.
5. В современных условиях для повышения ставок центральные банки увеличивают выпуск государственных ценных бумаг и забирают выручку от денежной массы.
6. Любое обесценивание денег снижает покупательную способность, что отрицательно сказывается и на промышленном развитии страны.

Спираль сокращения потребления, производства, инвестиций и занятости/зарплат, как показывает практика, может иметь устойчивый долговременный характер, с которым очень тяжело бороться», — отметил эксперт. При этом компании начинают испытывать сложности с обслуживанием кредитных обязательств, а также сокращать инвестиции, издержки и персонал, его заработную плату в связи со снижением уровня выпуска. При этом компании начинают испытывать сложности с обслуживанием кредитных обязательств, а также сокращать инвестиции , издержки и персонал, его заработную плату в связи со снижением уровня выпуска. — Однако на практике центральные банки различных стран все же стремятся поддерживать темп прироста общего уровня цен на товары и услуги (т. е. инфляцию) на небольшом положительном уровне. Главной причиной этого является непропорциональный рост издержек на борьбу с инфляцией по мере приближения к нулевому значению, в связи с чем оптимальным является удержание темпов прироста цен в пределах некоторой величины больше нуля.

Для расчета индекса потребительских цен Росстат отслеживает цены по огромному количеству товаров и услуг, включая красную икру, набор фломастеров, рубероид и рытье могилы ручным способом на родственном месте захоронения. Судить об инфляции по одному продукту неправильно, поэтому официальная инфляция рассчитывается по большому набору товаров и услуг. Этот набор и методика расчетов называются индексом потребительских цен — CPI. Рост цен на недвижимость со временем увеличивает стоимость собственности при перепродаже, кроме того, недвижимость можно использовать для получения дохода от аренды. Это позволяет владельцу получать доход за счет инвестиционной собственности и помогает ему идти в ногу с общим ростом цен в экономике. Инвестиции в недвижимость включают прямое владение недвижимостью и косвенные инвестиции в ценные бумаги, такие как инвестиционный фонд недвижимости (REIT).

Акции коммунальных компаний — хороший способ защиты от инфляции, так как они приносят дивидендную доходность. Чем выше инфляция, тем выше ставки по другим инвестициям, ориентированным на доход. Это приводит к падению цен на акции коммунальных компаний, что увеличивает доходность. Учитывая разнообразие инфляционных сценариев, инвесторам необходимо уметь ориентироваться в непростых экономических условиях. Важно правильно выбирать активы для инвестирования с учетом роста или снижения покупательной способности денег.

Экономический тренд первого типа предполагает обесценивание национальной валюты на несколько процентов в год — в пределах 10 %. Данный тип инфляции — норма для любой капиталистической хозяйственной системы. Она свидетельствует, прежде всего, о том, что у населения страны есть свободные денежные средства. Если попытаться визуализировать такой тренд, как умеренная инфляция спроса — график может выглядеть примерно так.

ОФЗ

Причиной инфляции может стать не связанное с ростом денежной массы увеличение совокупного спроса. — От долларовой инфляции можно спастись в TIPS — «трежерис» казначейства США, которые индексируются с учетом инфляции. Интересной выглядит стратегия по покупке долларов на бирже и вложении их в короткие еврооблигации надежных эмитентов  и ETF на казначейские облигации с защитой от инфляции. Среди таких фондов VTIP US (только для квалифицированных инвесторов) и FXIP, который торгуется на МосБирже и доступен неквалифицированным инвесторам».

Каково негативное влияние инфляции

Банки и связанные с ними учреждения, как правило, являются одними из крупнейших должников в любой современной экономике. Чтобы защитить финансовый сектор от дефолта  по непогашенным долгам, регуляторы принимают меры во имя стабильности. Дефляция — это устойчивое снижение общего уровня цен на товары и услуги в экономике за определенный промежуток времени. Со временем рост цен на жилье способствует увеличению стоимости владения при последующей продаже, а также открывает возможность получения дохода от аренды. Этот фактор не только способствует повышению стоимости недвижимости благодаря инвестициям, но и обеспечивает стабильный доход от сдачи в аренду.

Однако на практике центральные банки стремятся поддерживать положительный уровень инфляции, чтобы предотвратить риски, связанные с приближением к нулевой отметке. Это обусловлено непропорциональным ростом издержек на борьбу с инфляцией при приближении к нулевому значению. В таких условиях оптимальным считается уровень инфляции выше нуля. Кроме того, умеренный рост цен может стимулировать экономическое развитие, учитывая поведенческие факторы и особенности реального производства. Инфляция — это темп устойчивого повышения общего уровня цен на товары и услуги за определенный промежуток времени, также инфляция показывает степень обесценивания денег. Чаще всего инфляцию принято указывать в годовом выражении, или, как еще говорят, год к году.

Моделирование инфляции[править править код]

Так, если инфляция в годовом выражении составила 8,4%, то имеют в виду, что набор одних и тех же товаров, который год назад стоил 100 рублей, сейчас стоит 108,4 рубля. Соответственно, 100 рублей обесценились или потеряли покупательную способность на 8,4%. В России помимо годовой инфляции Росстат измеряет еженедельную и ежемесячную. Инфляция — это темп устойчивого повышения общего уровня цен на товары и услуги за определенный промежуток времени, также инфляция показывает степень обесценивания денег. Так, если инфляция в годовом выражении составила 8,4%, то имеют в виду, что набор одних и тех же товаров, который год назад стоил 100 рублей, сейчас стоит 108,4 рубля.

Акции

Кроме того, цены на табачные изделия, алкогольную продукцию существенно зависят от ставок акцизов. Предприниматели во время дефляции, в зависимости от конкуренции в отрасли, могут предлагать потребителям временные скидки, хотя могут даже и не снижать цены. «Тут надо понимать, что дефляция общей потребительской корзины не означает падения цен во всех отраслях.

«В целом мы вступаем в 2022 год с повышенной инфляцией и велика вероятность того, что по итогам года она превысит 5%», — отметил Струченевский. Стагфляцией называют ситуацию, когда инфляция сопровождается падением производства (стагнацией). Используют также выражение хроническая инфляция для длительной по времени инфляции. Причины инфляции могут быть разными и, скорее всего, от вас не зависят.

Правительство может покрыть дефицит, размещая займы или при помощи дополнительной денежной эмиссии Центральным банком. Две составляющие инфляции – это инфляция спроса (при повышенных по сравнению с производительностью труда реальных доходах людей) и инфляция издержек (цена растёрт на материалы, задействованные в производстве). Прогнозируемая инфляция вполне ожидаема экономическими субъектами, непрогнозируемая – не ожидаема, часто фактические темпы роста цен выше предполагаемых. У акций есть шансы идти в ногу с инфляцией, но не все акции одинаково полезны в качестве защитного инструмента.

Второй вариант возможен, если продукция поставляется за рубеж, и становится более доступной конечным потребителям. Индекс цен рассчитывается как отношение стоимости корзины текущего года к базовому. Инфляция https://forexww.org/ несмотря на её риск и потенциальный вред не раз использовалась политиками, на данный момент в мире есть страны с развитой экономикой, в которых инфляция превышает 12 % и это не приводит к кризису.

Это приводит к стимулированию капитальных вложений в производство. При этом есть серьёзный риск нарушить хрупкий баланс и наращивая темпы выпуска банкнот вызвать уже гиперинфляцию, которая очень вредна[30]. Модель Фридмана исходит из реального спроса на деньги как функции реального дохода и ожидаемой инфляции, причём ожидания предполагаются предельно рациональными, то есть равными фактической инфляции. Для данной модели можно определить уровень инфляции, при котором реальный сеньораж максимален — т. При прочих равных условиях этот уровень инфляции тем ниже, чем выше темпы экономического роста.

Они предпочитают отправлять деньги в недвижимость или материальные ценности. Например, если ИПЦ равен 102,5% — это означает, что цены выросли на 2,5%, уровень инфляции составил 2,5%. А если ИПЦ равен 99%, значит, цены снизились на 1%, уровень инфляции составил -1%. Деноминация – обмен старых денег на новые, более крупные, в определенном соотношении, таким образом – укрупнение денежной массы. Это свидетельствует, что правительству удается поддерживать уровень инфляции на выгодном для экономики уровне. Этому способствуют хорошие результаты внешнеэкономической деятельности и ослабление санкционного давления в результате принятых мер по государственной поддержке наиболее пострадавших от санкций отраслей.